Главная Форекс прогноз на сегодня Рынки ждут выступления Джерома Пауэлла

Форекс прогноз на сегодня

27.08.2020

Рынки ждут выступления Джерома Пауэлла

Обзор торгов на рынке Форекс от Олега Белова ([email protected])

Дневной прогноз рынка публикуется на сайте с понедельника по пятницу, до 11 утра по Московскому времени! Откройте реальный счет в MaxiMarkets и смотрите на Первом онлайн-ТВ для трейдеров ежедневные прогнозы в реальном времени!

Заработать на этом прогнозе

Здравствуйте!

Сегодня четверг 27 августа. Мы представляем Вам ежедневный обзор и прогноз рынка от “MaxiMarkets”.

Установить нашу аналитику на свой сайт

Главные новости:

Square – впечатляющее результаты несмотря на пандемию

Бизнес Square можно разделить на две части. Seller – экосистему для бизнеса, которая предоставляет доступ к широкой линейке продуктов от устройств для приема карточных платежей и возможности оформить кредит через приложение, до инструментов для ведения финансового учета и анализа деятельности фирмы. И Cash App – цифровой кошелек, используемый для переводов между пользователями (в том числе в криптовалюте), инвестирования, доступа к специальным предложениям от компаний партнеров, вроде Walmart, и тд.

Square превосходно справляется с текущим кризисом, в связи с чем долгосрочный “бычий” прогноз остается в силе. Основными клиентами компании являются представители малого бизнеса, в том числе рестораны, которые особенно сильно пострадали от пандемии во II квартале. Тем не менее, сервис смог довольно быстро адаптироваться под изменения и предложить пользователям инструменты, позволяющие повысить свою эффективность в проблемный период. Например с помощью Square Online Checkout предприниматели могут принимать онлайн платежи, не создавая собственный сайт. Или On-Demand Delivery, благодаря которому фирмы получили возможность доставлять товары своим клиентам через партнеров Square по более низким ценам, чем если бы они договаривались с курьерскими сервисами напрямую. Таким образом компания смогла продемонстрировать свою ценность для потребителей и создать основу для дальнейшего роста после окончания рецессии.

Главным драйвером выручки во II квартале стало расширение онлайн платежей: их объем увеличился более чем на 50% г/г и составил 25% от общего объема транзакций. Для сравнения в аналогичном периоде 2019 года лишь 14% всех платежей приходилось на онлайн. Около 30% пользователей Square Online Store (сервис для создания продающего веб сайта) в отчетном квартале оказались новыми клиентами и, вероятнее всего, они также воспользовались или еще воспользуются другими сервисами компании. Выручка составила $723 млн (-17% г/г), а валовая прибыль $316 млн (-9% г/г). Согласно комментариям к отчету, несмотря на просадку в начале квартала, каждый последующий месяц финансовые показатели фирмы становились сильнее.

Вторая часть бизнеса – Cash App, продемонстрировала еще более впечатляющие цифры: выручка составила $1,20 млрд, а валовая прибыль $281 млн, рост на 361% и 168% г/г соответственно. Во многом этого удалось добиться благодаря наличию биткоина в приложении: без учета криптовалюты выручка направления выросла на 140%, до $325 млн. Получила компания выгоду и от правительственных стимулов: многие клиенты направляли пособия на свои счета в Cash App. Число активных пользователей превысило 30 млн в июне, а Cash Card воспользовалось более 7 млн человек. Согласно исследованию ARK Investment Management, количество пользователей цифровых кошельков в США увеличится к 2021 году до 220 млн человек (сейчас порядка 100 млн). Основными выгодоприобретателями данной тенденции должны стать Cash App и Venmo (PayPal), которые выигрывают от сильного сетевого эффекта. 

Общая выручка Square выросла на 70% г/г, а валовая прибыль на 32% г/г. Финансовые показатели оказались не только лучше, чем ожидалось, но и продемонстрировали впечатляющую устойчивость к внешнему негативу. Коэффициент price to sales равняется 11,6, что соответствует оценке PayPal – 11,6 и ощутимо ниже цифр по Visa (17,5) и MasterCard (18,8).

Прогноз от аналитического центра xCritical


Teladoc Health – телемедицина на подъеме

Teladoc предоставляет удаленную медицинскую помощь через телефон и видеосвязь: врачи способны вылечить клиентов от большинства болезней не требующих госпитализации таких как: грипп, конъюнктивит, инфекции, дерматологические недуги, проблемы с психологическим здоровьем и тд. Кроме того, компания сотрудничает с “традиционными” больницами, страховыми компаниями и работодателями, благодаря чему имеет возможность расширять клиентскую базу и облегчать доступ к своим услугам. Для США, где медицина одна из самых дорогих в мире – порядка $11 000 на человека в год, предложения Teladoc выглядят крайне привлекательными. 

Teladoc постоянно расширяет спектр услуг, в том числе посредством покупки стоящих стартапов. 5 августа было объявлено об объединении с Livongo: компания станет владельцем 58% акций объединенной компании. Сделка будет закрыта в следующем месяце, а в дальнейшем дела будут вестись от лица Teladoc. Livongo занимается разработкой устройств с использованием искусственного интеллекта для людей больных хроническими заболеваниями. Продукция позволяет добиваться более эффективных результатов за счет персонализированного мониторинга и инструктажа в режиме реального времени. В частности Livongo выпускает глюкометр, с выходом в интернет и неограниченным количеством тест-полосок для определения сахара в крови, который отслеживает состояние пациента и дает полезные советы.

Первоначально акции обеих компаний подешевели после новостей о слиянии, но уже к текущему моменту успели отбить большую часть потерь. Разочарование инвесторов понять можно: каждый год выручка Livongo увеличивалась на 100%, при этом фирма все еще оставалась довольно небольшого размера, что гарантировало дальнейший мощный рост. В то время как премия за покупку акций составила порядка 10% – многие нашли ее не соответствующей реальному положению дел. Тем не менее, стоит учитывать, что за последние полгода стоимость акций Livongo выросла на 400%, а значит, вероятнее всего, обсуждаемая премия к рыночной цене была гораздо выше во время переговоров. Предсказать подобные движения довольно сложно – вряд ли менеджмент Livongo рассчитывал на столь бурный рост. 

Сейчас самое время оценить возможное будущее компаний. Оба игрока были в максимально хорошей финансовой форме перед сделкой, в то время как их акции активно росли в цене, так что эта операция не является вопросом выживания, а была продиктована необходимостью усилить свои позиции на рынке.

Без слияния компании рано или поздно стали конкурентами и стали мешать друг другу. Как сказал CEO Teladoc – “Наши компании двигались либо в сторону сближения, либо разрушения”. Действительно, Livongo – это главный игрок в области применения Data Science в медицине, тогда как Teladoc – мировой лидер в области дистанционного медицинского обслуживания, число клиентов которого, только в США, превышает 70 млн человек. Общая клиентская база совпадает лишь на 25%, а значит Livongo может увеличить свои продажи, причем по всему миру – Teladoc присутствует в более чем 175 странах. Менеджмент ожидает, что общая выручка игроков может увеличится до $500 млн. Однако, эта оценка кажется слишком консервативной: продукты компаний не только позволяют снизить затраты потребителей, но и являются революционными по части технологий. Текущее время является максимально благоприятным для слияния: регуляторы благосклонно относятся к “дистанционным” инициативам, которое должно принести ощутимую выгоду не только пациентам, но и акционерам. 

Прогноз от аналитического центра xCritical


Заработать на этой новости


Форекс. Прогноз по евро/доллару (EUR/USD) на сегодня


Курс пары евро/доллар снизился в среду к уровню поддержки 1.1840.

Доллар откатился после выхода протоколов FOMC, хотя заявление регулятора сложно оценить, как позитивное для американской валюты. Представители ФРС заявили, что текущая стимулирующая позиция по денежной политике будет необходима ещё некоторое время. Регулятор оценивает неопределённость, окружающую экономическую перспективу, как повышенную, и ждёт менее оживлённого восстановления во втором полугодии из-за роста числа случаев коронавируса.

Доллар США показал некоторые признаки укрепления в среду ещё до выхода протоколов последнего заседания ФРС из-за надежд на бюджетные стимулы США и после официального объявления Джо Байдена кандидатом от демократов на президентских выборах в США. Кроме того, появилась информация о возможном достижении демократов и республиканцев более скромного соглашения по стимулированию экономики на сумму около 500 миллиардов долларов. Сделка на подобную сумму может поддержать позиции американской валюты, поскольку альтернативный вариант предполагает новую долларовую экспансию объёмом на 2–3 триллиона. Если эти ожидания оправдаются, тогда текущий разворот для пары евро/доллар может стать окончанием восходящего тренда.

В нашем прогнозе предполагаем дальнейшее снижение курса евро/доллар к уровням поддержки 1.1820, 1.1800 и 1.1770.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по фунт/доллару (GBP/USD) на сегодня


Курс евро/доллар укрепился к уровню сопротивления 1.1830.

Сегодня начинается виртуальный симпозиум в Джексон-Хоуле, основным моментом которого станет выступление Джерома Пауэлла о денежно-кредитной политике США. Доклад завершает начатое в начале 2019 года исследование модели монетарной политики в будущем. По мнению ряда экспертов, это выступление изменит отношение ФРС к инфляции и, в частности, опишет наиболее активные усилия центрального банка для того, чтобы поднять потребительские цены до нормального уровня. Участники рынка убеждены, что в четверг может быть объявлено о таргетировании средней инфляции с новой политикой, официально принятой на заседании FOMC 16 сентября. Таким образом, Пауэлл, вероятно, расскажет о грядущих изменениях. А ещё и о том, почему другие варианты, такие как отрицательные процентные ставки и контроль кривой доходности, могут остаться в стороне для дальнейшего рассмотрения. Такое изменение подразумевает сохранение низких процентных ставок на более длительный срок, что означает более слабый доллар.

Член Исполнительного совета ЕЦБ Изабель Шнабель отметила, что политика отрицательных процентных ставок оказалась успешной. Отрицательные ставки могут иметь побочные эффекты на прибыльность банков и их рискованное поведение. Побочные эффекты, вероятно, со временем станут более актуальными. Существует значительная неопределённость точного уровня скорости разворота, и текущие оценки предполагают, что Европейский Центробанк не достиг эффективной нижней границы.

В нашем прогнозе предполагаем рост курса евро/доллар к уровням сопротивления 1.1850, 1.1875 и 1.1900.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз курса золота на сегодня


Цена золота выросла к уровню сопротивления 1945 долларов за тройскую унцию накануне речи председателя Федерального Резерва Джерома Пауэлла, отскочив от двухнедельного минимума в начале сессии.

Ожидается, что ФРС объявит о новых стимулах, и это будет очень оптимистично для золота. Центральные банки и правительства по всему миру проводят сверхмягкую монетарную политику для поддержки своей экономики от воздействия коронавируса. В 2020 году золото выросло примерно на 28%, поскольку рассматривается как защита от инфляции и обесценивания валют. Есть ещё много опасений восстановления экономики, и данные продолжают указывать на длительный период низких ставок и продолжение мер стимулирования.

Золото продолжает консолидацию в текущем диапазоне перед ростом к уровню 2075 долларов за унцию на фоне падения реальной доходности казначейских облигаций в США и снижении курса доллара. В Credit Suisse по-прежнему придерживаются мнения, что фаза стабилизации может продлиться довольно долго, и котировки ещё могут снизиться к уровню поддержки 2835 долларов. Стоит отметить, что месячный индикатор RSI достиг своих экстремальных уровней 2006 и 2008 годов, что добавило веса теории о длительной паузе перед новым этапом роста. Действительно, на растущем рынке 2001–2011 годов две основные фазы консолидации длились 16 и 18 месяцев соответственно. Но подобная продолжительность стабилизации котировок не является базовым вариантом у аналитиков Credit Suisse на данный момент.

В нашем прогнозе предполагаем рост цены золота к уровням сопротивления 1947, 1950 и 1955 долларов за тройскую унцию.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по нефти (WTI) на сегодня


Цена нефти WTI выросла к уровню сопротивления 43.50 долларов за баррель.

Согласно официальным данным, коммерческие запасы нефти в США за прошлую неделю сократились на 4.7 миллионов баррелей. Аналитики ожидали более умеренного снижения — только на 3.7 миллионов баррелей. При этом добыча нефти в стране за неделю выросла на 100 000 баррелей в сутки и составила 10.8 миллионов баррелей. Данные препятствует более уверенному удорожанию нефти на мировом рынке.

Цены на нефть могут продолжить рост и дойти до 45 долларов за баррель в ближайшее время в связи с приближением к Мексиканскому заливу урагана Лаура. Однако эффект для рынка будет краткосрочным, и цены вскоре вернутся к прежним уровням, поскольку в реальности эта история не вызовет дефицита со стороны предложения. Сейчас хранилища всё ещё сильно заполнены, запасов достаточно. В ожидании урагана производители нефти останавливают 1.56 миллионов баррелей в сутки добывающих мощностей, а под угрозой закрытия оказались НПЗ, перерабатывающие 3.8 миллионов баррелей в сутки. Эти данные подразумевают, что из-за значительного сокращения спроса со стороны перерабатывающих предприятий начнётся накопление товарных запасов в нефтехранилищах.

В нашем прогнозе ожидаем роста барреля нефти WTI к уровням сопротивления 43.75, 44.00 и 44.50 долларов за баррель.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по криптовалютам на сегодня


Цена биткойна восстановилась к уровню сопротивления 11 500 долларов. Эфириум укрепился к отметке 389 долларов, а XRP – к отметке 27.75 центов. Общая капитализация рынка криптовалют составила 360 миллиардов долларов.

Число адресов с балансом выше 1000 биткойнов достигло нового рекорда на отметке 2200. Это говорит о нежелании крупных игроков реализовывать прибыль на текущем этапе, считают в компании Arcane Research. На 104 адресах содержится более 10 000 биткойнов. Этот показатель падал во время ралли в 2013 и 2017 годах. Тогда киты продавали биткойны розничным инвесторам. В еженедельной рассылке Arcane Research также говорится о продолжающемся росте объёмов торгов на децентрализованных биржах. На прошлой неделе они составили 2.8 миллиардов долларов. Ранее аналитики компании зафиксировали рост числа поисковых запросов по фразе «купить криптовалюту». При этом пользователи проявляют больше интереса к альткойнам.

Федеральный резервный банк Бостона изучит 30 блокчейнов для инициативы разработки цифрового доллара. Исследование проводится совместно с Технологическим университетом Массачусетса. Сотрудничество основано на предыдущих исследованиях и его цель изучить, каким образом цифровая валюта может дополнить существующий доллар. Результаты исследования будут опубликованы и потенциально могут быть учтены в отношении реального цифрового доллара, когда и, если он будет выпущен. Сотрудничество находится на стадии формирования, это значит, что прямо сейчас два учреждения определяют, какие требования предъявляются к проекту и какие платформы следует использовать. В ходе работы исследователи надеются разработать требования к масштабируемости, пропускной способности, конфиденциальности, отказоустойчивости и устойчивости к кибератакам.

В нашем прогнозе предполагаем рост цены биткойна к уровням сопротивления 11550, 11600 и 11700 долларов. Эфириум может вырасти к отметкам 390, 392 и 395 долларов, а XRP – к уровням 28.00, 28.50 и 29.00 центов.


Заработать на этом прогнозе



Форекс. Новости


В Японии выйдет индекс деловой активности во всех отраслях и данные иностранных и национальных инвестиций в ценные бумаги.

В Швейцарии выйдут данные ВВП за второй квартал текущего года. В Швеции опубликуют уровень доверия потребителей, данные розничных продаж и торговый баланс. В Еврозоне станут известны данные потребительского кредитования.

В Канаде обнародуют платёжный баланс. Глава Банка Канады Тиф Маклем выступит с речью. В Джексон-Хоуле состоится ежегодный симпозиум с участием представителей центральных банков и учёных-экономистов, сфокусированный на вопросах монетарной политики. В США опубликуют количество первичных и повторных заявок на пособия по безработице, данные ВВП за второй квартал текущего года, индекс расходов на личное потребление. Глава Федерального Резерва Джером Пауэлл выступит с речью. Управление энергетической информацией отчитается за прошлую неделю о запасах природного газа в США.


Заработать на этом прогнозе