Ваш официальный представитель на мировом финансовом рынке с 2008 года
Ваш официальный представитель на мировом финансовом рынке с 2008 года
Главная Форекс прогноз на сегодня Рынки ждут мнения ФРС по поводу высокой инфляции

Форекс прогноз на сегодня

28.04.2021

Рынки ждут мнения ФРС по поводу высокой инфляции

Обзор торгов на рынке Форекс от Олега Белова ([email protected])

Дневной прогноз рынка публикуется на сайте с понедельника по пятницу, до 11 утра по Московскому времени! Откройте реальный счет в MaxiMarkets и смотрите на Первом онлайн-ТВ для трейдеров ежедневные прогнозы в реальном времени!

Заработать на этом прогнозе

Здравствуйте!

Сегодня среда 28 апреля. Мы представляем Вам ежедневный обзор и прогноз рынка от “MaxiMarkets”.

Установить нашу аналитику на свой сайт

Главные новости:

Model N – крайне слабая “облачная” компания

Model N занимается разработкой облачного программного обеспечения, облегчающего ведение финансового учета: от анализа денежных потоков до процесса заключения сделок. Это нишевый продукт, так что ожидать каких-то бурных темпов роста выручки было бы опрометчиво. Кроме того, складывается ощущение, что все крупные игроки, которым необходим подобный функционал, уже пользуются услугами Model N: Johnson & Johnson, Pfizer, Intel, AMD, Micron и другие.

Доходы Model N не превышают $200 млн, однако растут они крайне медленными темпами для сектора SaaS: порядка 11% г/г. Вся надежда на расширение продуктовой линейки и перекрестные продажи среди действующих клиентов. В декабре компания приобрела “life science pricing” бизнес Deloitte, благодаря чему сможет повысить эффективность работы с биотехнологическими фирмами. Данный шаг позволит нарастить выручку в 2021 году, но что будет дальше – большой вопрос.

По итогам трех последних месяцев 2020 года выручка Model N выросла на 11% г/г, до $42,7 млн. Можно заметить, как снижаются темпы роста: в двух предыдущих кварталах доходы увеличились на 19% и 13% соответственно. Non-GAAP маржа уже находится на высоком уровне – 63,4%, но прибыльной компания так и не стала.

Акции Model N почти полностью отбили мартовские потери и снова торгуются вблизи максимальных отметок. На данном этапе покупка MODN выглядит чрезмерно рискованно.

Прогноз от аналитического центра xCritical


Pinduoduo – малоизвестный китайский гигант

Pinduoduo – это онлайн ритейлер из Китая, который в IV квартале 2020 года впервые обошел Alibaba по числу активных пользователей: 788,4 млн против 779 млн. Главная особенность сервиса – крупные скидки при совместных покупках с друзьями. Чем большее число знакомых купит товар, тем ниже будет итоговая стоимость. IPO состоялось еще в 2018 году, однако компания остается довольно неизвестной среди широкой публики.

В данный момент акции Pinduoduo торгуются на 34% ниже максимальной отметки. В последнее время фирма старается расширить ассортимент товара и предлагает клиентам продукты питания. В 2020 году GMV нового направления составил 270 млрд RMB – рост в 2 раза г/г. Мощным драйвером стал запуск сервиса доставки продуктов на следующий день – Duo Duo Grocery в августе 2020 года. Клиент оставляет заявку, после чего платформа передает заказ ближайшим к нему фермерам. Сервис доступен примерно в 300 китайских городах, но Pinduoduo активно продвигает его в новых, менее населенных локациях, где только начинает происходить сильный экономический рост.

Общий размер GMV достиг 1,67 трлн RMB или около $257 млрд. Это порядка половины оценочного GMV Amazon (к сожалению, в отличии от коллег по цеху, Amazon не публикует цифры по данному показателю). Причем, Pinduoduo растет крайне высокими темпами: по итогам IV квартала GMV увеличился на 66% г/г. Размер среднего чека увеличился на 23%, до 2 100 RMB. Размер выручки в аналогичном периоде вырос на 96% г/г. Как мы видим, у Pinduoduo отлично получается монетизировать свою платформу.

Прогноз от аналитического центра xCritical


Заработать на этой новости


Форекс. Прогноз по евро/доллару (EUR/USD) на сегодня


Во вторник курс евро незначительно снизился против доллара к отметке 1.2070.

В апреле доверие потребителей в США продолжало улучшаться. Индекс потребительского доверия Conference Board вырос до 122 пунктов со 109 в марте. Это значение с большим отрывом превзошло рыночные прогнозы в 113 пунктов. Годовые ожидания по инфляции остались неизменными и составили 6.7%. В ФРС неоднократно заявляли, что не станут сразу реагировать на высокий рост потребительских цен. Регулятор планирует оставить ставку без изменений несколько лет, даже если инфляция будет существенно превышать целевой ориентир 2%. И всё же высокие показатели поддерживают спрос на доллар, так как обещают повышение ставки, пусть и в отдалённом будущем.

Сегодня вечером ФРС опубликует заявление о денежно-кредитной политике вместе с решением о процентной ставке. Волатильность валютных рынков вырастет после спокойной первой половины недели. Председателю ФРС Джерому Пауэллу и его коллегам будет непросто защищать мягкую денежно-кредитную политику в условиях высокого спроса на рабочую силу и растущего ценового давления. И всё же регулятор наверняка сохранит свою позицию текущей монетарной политики. Любое отклонение от ожиданий вызовет ралли доллара по отношению к рисковым активам, включая единую валюту.

В нашем прогнозе предполагаем рост курса евро/доллар к уровням сопротивления 1.2100, 1.2120 и 1.2150.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по фунт/доллару (GBP/USD) на сегодня


Во вторник пара фунт/доллар выросла почти на 60 пунктов от минимумов европейской сессии и достигла ценового значения 1.3915.

Инвесторы убеждены, что ФРС будет удерживать процентные ставки около нулевого уровня в течение длительного периода. Это продолжало выступать в качестве ключевого барьера для доллара и ограничило попытку снижения к многонедельным минимальным уровням, достигнутым в понедельник. Помимо этого, основной восходящий настрой на финансовых рынках ещё больше подорвал спрос на доллар-убежище.

Фунт удерживает позиции против доллара и сохраняет потенциал дальнейшего роста, если в адрес правительства Великобритании не поступят дальнейшие обвинения в некомпетентности. Апрель стал довольно сложным месяцем для фунта стерлингов, поскольку валюта страдала сначала от опасений программы вакцинации, а теперь от степени политической неопределённости. Премьер-министр Великобритании Борис Джонсон сталкивается с рядом обвинений. В заголовках новостей преобладают сообщения, что Джонсон не станет одобрять третью национальную изоляцию вне зависимости от эпидемиологической ситуации. Премьер-министр категорически отрицает подобное заявление.

По мнению аналитиков Danske Bank, экономический рост Великобритании будет довольно сильным в 2021 году из-за более быстрого развёртывания вакцины и устранения высокой неопределённости в отношении Брекзита. Банк Англии сможет ужесточить денежно-кредитную политику к концу года, когда истекает срок действия программы количественного смягчения. Впрочем, окончательное решение будет зависеть от многих факторов.

В нашем прогнозе ожидаем снижения курса фунт/доллар к уровням поддержки 1.3900, 1.3875 и 1.3850.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз курса золота на сегодня


С начала недели цена золота остаётся в узком диапазоне у отметки 1780 долларов за унцию.

Трейдеры ждут нового катализатора от последнего решения FOMC по денежно-кредитной политике, которое должно быть принято сегодня вечером. Аналитики рынка предлагают дождаться устойчивого движения за отметку 1800 долларов, прежде чем обозначить позиционирование дальнейшего роста. И наоборот, убедительный прорыв ниже поддержки 1760 долларов за унцию может сместить настрой обратно в пользу продавцов.

Ещё одним фактором в пользу роста цены золота станет падение доходности казначейских ценных бумаг США. Доходность 10-летних облигаций и индекс американской валюты находятся на самом низком уровне примерно за два месяца. Но прорыв выше сопротивления 1800 долларов, вероятно, может потребовать, чтобы доходность ценных бумаг опустилась ниже значения 1.55%.

Голландский инвестиционный банк ABN опубликовал недавно очередной обзор по рынку сырьевых товаров. Прогноз по драгоценным металлам остался без изменений по сравнению с предыдущим отчётным периодом. Аналитики рассказали о некоторых важных моментах, которые в значительной степени влияют на стоимость золота и особенно отметили укрепление реальных процентных ставок в США и ослабление курса американского доллара. В целом, по мнению банка, перспективы для золота остаются негативными, пока оно торгуется ниже 1850 долларов за унцию. Потенциал восстановления у актива скоро иссякнет, и цены снова начнут снижаться. Этот прогноз коррелирует с прогнозом банка по дальнейшему восстановлению доллара и росту реальных процентных ставок в США.

В нашем прогнозе предполагаем укрепление цены золота к отметкам 1785, 1790 и 1800 долларов за унцию.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по нефти (WTI) на сегодня


Нефть WTI достигла уровня 62.3 доллара за баррель.

По итогам встречи технический комитет ОПЕК рекомендовал альянсу сохранить на май–июль текущие условия сделки по ограничению добычи. Число заболеваний коронавирусом растёт в ряде стран, несмотря на вакцинацию, и это может помешать восстановлению экономики и спроса на нефть. Вопреки тенденции сокращения, в марте запасы нефти стран ОЭСР выросли на 14.4 миллионов баррелей, то есть на 77.4 миллиона баррелей выше среднего за пять лет уровня.

Следующая министерская встреча ОПЕК+ состоится только в начале июня. Таким образом, рекомендация технического комитета превратилась в окончательное решение. В мае и июне добыча увеличится на 700 000 баррелей в сутки, а в июле ежедневное производство вырастет на 440 000 баррелей. Сделка ОПЕК+ в марте была выполнена на 113% — это был самый высокий уровень её исполнения. В ОПЕК отметили оптимизм на нефтяном рынке, увеличение мобильности населения и восстановление спроса в крупнейших странах-потребителях. Но необходимо продолжать внимательно следить за ситуацией, в том числе связанной с распространением коронавирусной инфекции, особенно во многих странах Азиатского региона. Цены на нефть стабилизируются в текущем диапазоне 62–66 долларов в ближайшие месяцы.

В нашем прогнозе ожидаем продолжения роста нефти WTI к отметкам 62.50, 62.75 и 63 доллара за баррель.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по криптовалютам на сегодня


Цена биткойна торгуется около сильного уровня 55000 долларов. Эфириум вырос к отметке 2630 долларов, а цена XRP укрепилась до 1.38 доллара. Общая капитализация рынка цифровых валют составила 2.07 триллиона долларов.

Производитель электрокаров Tesla продал часть активов в первой криптовалюте на 272 миллиона долларов. Об этом говорится в отчёте за первый квартал 2021 года. В Tesla оценили прибыль от продажи цифрового золота в размере 101 миллиона. В начале февраля компания инвестировала в биткойн 1.5 миллиарда, назвав это хорошим размещением денежных резервов. По словам руководства, Tesla довольна ликвидностью рынка первой криптовалюты и продолжит накапливать цифровые активы от продаж электрокаров за биткойн. По данным аналитиков, нереализованная прибыль Tesla от инвестиций в криптовалюту оказалась выше, чем от продажи электромобилей за 2020 год. Напомним, в марте Илон Маск сообщил о начале продаж Tesla за биткойн в США. По его словам, компания не планирует конвертировать криптовалюту в фиатные деньги.

Показатель открытого интереса по эфириум-фьючерсам на регулируемой бирже Чикаго стремительно растёт и уже достиг отметки в 287 000 миллионов долларов. Наряду с открытым интересом за последние несколько недель значительно увеличился объём торгов деривативами. Аналитики отметили, что рост вышеперечисленных показателей значительно ускорился в период обновления исторических ценовых максимумов эфириума. Рост показателей открытого интереса и объёма торгов происходит на фоне одобрения четырёх канадских Ethereum-ETF на прошлой неделе. Во вторник вторая криптовалюта обновила исторический максимум на отметке 2646 долларов.

В нашем прогнозе ожидаем дальнейшего роста цены биткойна к отметкам 55200, 55500 и 56000 долларов. Эфириум может скорректироваться к уровням 2600, 2580 и 2550, а XRP – до 1.37, 1.35 и 1.30 доллара.


Заработать на этом прогнозе



Форекс. Новости


В Японии опубликуют данные розничных продаж. В Австралии станет известен индекс потребительских цен и индикатор базовой инфляции Резервного Банка. В Вене состоится заседание ОПЕК, где будут определены квоты добычи нефти на следующий месяц.

В Германии выйдет индекс потребительского доверия от Gfk, а в Швеции – данные розничных продаж. В Швейцарии станет известен индекс экономических ожиданий института ZEW.

В США опубликуют индекс ипотечного кредитования МВА и баланс торговли товарами. В Канаде выйдут данные розничных продаж. Глава ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речью. Управление энергетической информацией Минэнерго США отчитается за прошлую неделю о запасах сырья в стране. Вечером состоится заседание FOMC, будет опубликовано решение ФРС о процентной ставке.


Заработать на этом прогнозе